「轉運騙局」：華盛頓如何打擊中國貨物改道運輸

 

 

2026年8月13日，白宮貿易與製造業政策辦公室發布了一份長達25頁的報告，標題直白，內容也同樣直白：美國認為每年有價值數百億美元的中國製造商品偽裝成越南、墨西哥、馬來西亞以及其他數十個經濟體的產品流入美國。這份題為《轉運騙局》的報告列出了40多個有較高轉運風險的國家，同時發布的還有一套新的AI驅動篩檢系統，海關官員表示該系統將大大加快查處逃稅行為的速度。對於每天在中美之間運送貨物的進口商、貨運代理商和跨境電商賣家來說，這絕非無關緊要的小事。這直接表明，合規標準已經提高，而且提高速度非常快。

本文詳細解讀了該報告的實際內容，包括哪些人被列入風險名單、新的執法技術如何運作、轉運貨物現在適用哪些關稅稅率，以及合規的供應鏈運營商現在應該採取哪些措施來避免受到打擊。

75億美元的警鐘

這份報告的核心數據來自Exiger，這是一家利用人工智慧技術的供應鏈風險公司，白宮曾多次引用其數據。 Exiger的中等預測值顯示，2025年2月至2026年2月期間，非法轉運貨物的價值約為750億美元，這意味著美國同期將損失約190億至340億美元的關稅收入。報告中引用的另一份來自美國商務部的數據，採用了更為狹窄和保守的評估標準，僅限於墨西哥、印度和越南，其估算的涉嫌非法轉運貨物價值約為670億美元，美國損失的關稅收入約為280億美元。

這些數字並不小，白宮也明確表示，根據計算方法的不同，實際金額可能更高，報告中的一些估計值從最低的40億美元到最高的300億美元以上不等。無論具體數字是多少，趨勢都是一樣的：華盛頓原本打算對中國商品徵收的關稅中，相當一部分，在政府看來，正透過第三國轉入中國市場。

新報告如何界定非法轉運

該報告對這種做法進行了廣泛的定義。它涵蓋了重新貼標、重新包裝、重新開立發票、輕微或表面加工以及虛假原產地聲明——本質上是指任何旨在獲取關稅優惠的行為，而如果披露商品的真實經濟來源，這些優惠本不應適用。例如，越南海關當局先前記錄了紡織品、海鮮、瓷磚、蜂蜜、鋼鐵、鋁和木材等行業的案例，在這些案例中，原產於中國的商品被重新包裝，貼上「越南製造」的標籤，然後使用越南原產地證書重新出口。

重要的是，報告本身承認，貿易格局的轉變本身並不能證明有非法轉運。真正的「中國+1」多元化——即企業在越南、墨西哥或其他地方建立真正的生產能力並創造實質價值——是合法的，而且按照政府的說法，是值得歡迎的。這份報告試圖劃定的界限，也是海關官員現在將被要求大規模執行的界限，是區分在海外創造真正價值的生產和旨在逃避關稅的虛假原產地洗白。

40國風險地圖

該報告並未對所有提及的國家一視同仁，而是根據其與中國貿易的規模、與中國供應鏈的融合程度以及一些結構性特徵（例如自由貿易區、保稅倉庫和海關執法能力較弱等，這些特徵使得改道更容易），將各國經濟體大致劃分為不同的等級。部分排名已遭到包括中國、歐盟和新加坡在內的一些國家的政府的反對，他們認為該報告將合法的投資和採購與詐欺行為混為一談。

風險等級	代表性經濟體	層級之間的差異是什麼？
第一層級－規模領導者	印尼、馬來西亞、泰國、越南	與中國相關的龐大貿易量，以及與中國採購、製造和物流網絡的深度整合。
第二層級－顯著交易量	巴西、印尼、馬來西亞、土耳其、越南、泰國	龐大的轉運量以及與中國相關的生產和出口管道日益融合
第三層級－機會中心	新加坡、柬埔寨、寮國、緬甸、菲律賓	雖然目前貨運量較低，但自由貿易區、保稅倉庫和低成本勞動力等結構性優勢使其成為一個有吸引力的改道點。
更廣泛的風險清單	墨西哥、加拿大、歐盟、印度、日本、韓國、台灣	主要貿易夥伴因其在供應鏈中的作用、零件採購或陸路邊境鄰近性而被視為推動因素。

自2018年第一輪301條款關稅實施以來，中國直接進口美國商品的份額大幅下降，而同期被列為轉運風險經濟體的國家的進口份額總和卻有所上升。白宮將這種變化解讀為大規模轉運路線調整的證據；批評者則認為，至少部分原因是企業出於成本和風險管理考慮而進行的普通供應鏈多元化，即使沒有關稅，企業也會這樣做。

邊境偵探：華盛頓的新型人工智慧武器

該報告的執法核心是政府稱為「邊境偵查」（Detective Border）的系統，這是一個由人工智慧驅動的目標定位工具，由美國海關和邊境保護局共同開發。與傳統的入境後審計（可能耗時數年，且往往在處罰評估之前貨物早已進入市場）不同，「邊境偵查」旨在貨物清關前評估風險。

該系統預計將把申報的原產國與運輸路線、所有權記錄、產能資料、關稅分類、包裝模式，甚至貨櫃影像的電腦視覺分析進行交叉比對。報告引述的數據顯示，現有人工智慧工具標示出的入境後差異在近期對比期內已上升了245%，相關的稅務評估也上升了169%。白宮貿易和製造業高級顧問彼得·納瓦羅直言不諱地向記者闡述了該工具背後的意義，他表示，這相當於在警告人們，無法追踪的轉運時代已經結束。

「邊境偵查」行動並非孤立進行。該報告將其與2026年6月簽署的第14411號行政命令連結起來。該命令收緊了進口商登記要求，提高了擔保門檻，強制要求更清晰地披露所有權信息，並加強了對屢犯者的處罰力度。政府認為，這些措施共同堵住了所謂的「空殼進口商」漏洞——也就是貨物售出後，美國當局難以觸及的外國實體。

雙重關稅

過去一年達成的幾項雙邊貿易協定已經將轉運懲罰直接納入關稅表，這意味著被判定為原產於中國或含有中國部件的商品將面臨比來自同一國家的真正原產於本國的商品高得多的稅率。

國家	標準關稅	轉運罰款率
Vietnam		對被認定為從中國轉運的商品徵收 40% 的稅。
柬埔寨	適用標準國家費率	被標記的轉運貨物的稅率為49%。
泰國	適用標準國家費率	被標記的轉運貨物的稅率為36%。

對於已在這些國家之一真正建立或承包實際生產能力的進口商而言，標準稅率仍然適用，且交易條款可能較為有利。但如果進口商的貨物被認定為實質上來自中國，卻在運輸途中被重新貼標，則懲罰性稅率可能使到岸成本翻倍甚至更多，此外還需承擔邊境偵查系統（Detective Border）在此過程中標記的任何排除、扣押或民事處罰風險。

全球抵制及外交後果

並非所有被點名的政府都對這份報告保持沉默。中國商務部強烈反駁，認為該報告將普通的貿易和投資決策政治化，忽略了企業出於成本、勞動力和市場准入等原因轉移生產的事實，而這些原因早於任何關稅爭端。歐盟也提出了類似的反對意見，指出其製造商在全球範圍內採購零件是理所當然的，將歐盟與一些規模較小的自由貿易中心一起列入包含40個國家的「風險名單」過於籠統。新加坡政府也反對被描繪成欺詐的幫兇，而應將其視為歷史悠久的區域物流中心。新加坡的經濟高度依賴轉口貿易和轉運，其經濟的真正意義在於合法的轉口貿易。

越南的反應較為緩和，部分原因是河內早在白宮報告發布前就已開始收緊自身規則。越南海關當局過去幾年一直在完善原產地核查要求，政府也設立了專門的指導委員會來應對美國的貿易壓力。同樣，泰國也在國內同步打擊外國代銷安排，儘管其本身也被新報告列為第二級國家。這些不同的反應反映了一種更廣泛的動態：那些最有可能因美中貿易關係破裂而蒙受損失的國家正在加強自身執法力度，而那些擁有更多元化貿易關係的大型經濟體則更直接地反駁該報告的框架。

顯微鏡下的扇區熱點

該報告特別指出海關官員需要重點關注的幾個產品類別。紡織品、鞋類、家具和電氣設備反覆出現，此外還有一些技術性較強的類別，例如積體電路、電纜組件、馬達零件、塑膠和鋁製品。報告的更廣泛報導中引用了一個案例，指出政府將途經韓國的集成電路轉運風險與鳳凰城和奧斯汀的半導體製造風險聯繫起來，這表明執法範圍已遠遠超出簡單的消費品，延伸至工業供應鏈。

農產品和食品也未能倖免。越南海關先前曾指出，蜂蜜、海鮮和木材等品類中存在中國原產貨物被重新包裝並貼上越南標籤後再出口的情況。報告中提及的品類之廣表明，海關風險評估不會僅限於少數高關稅工業品；其目標是涵蓋幾乎所有與中國相關的貿易類別。

在產業層面的分析中，一個引人注目的細節是該報告如何將特定的海外風險點與特定的美國製造業區域連結起來。透過將韓國的積體電路轉運風險與亞利桑那州和德克薩斯州的晶片製造集群聯繫起來，政府表明，執法重點將回歸到國內經濟利益最高的地方，而不僅僅是轉運量最大的地方。半導體相關供應鏈、電氣設備和重工業零件的進口商應該預料到，他們將面臨遠超簡單標籤檢查的嚴格審查，審查範圍將擴展到零件層面的採購文件和工廠產能核實。

這對進口商和貨運代理商意味著什麼

對於任何從中國採購或從依賴中國零件的東南亞工廠採購的企業而言，實際的教訓是：如今單據與貨物本身同樣重要。提單、原產地證書、生產記錄和所有權披露等信息，都是“邊境偵探”（Detective Border）系統進行模式分析的必要組成部分。即使裝箱單看起來一切正常，但如果底層資料（例如工廠產能、歷史運輸路線、零件來源）存在問題，貨物仍然會被標記出來。

在這樣的背景下，與經驗豐富、透明的物流合作夥伴合作不再只是一種便利，而是風險管理的必要手段。總部位於深圳的拓威海運自2010年起運營，15年來專注於中美跨境物流，其創始團隊在國際貨運和清關領域積累了豐富的專業知識。拓威海運的服務涵蓋合規貨物所需的全部環節——從中國出發的首程運輸、海外倉儲、清關支援到目的地市場的最後一公里配送——並提供靈活的整箱（FCL）和拼箱（LCL）海運方案，運往全球各大港口。對於那些力求在新監管環境下保持供應鏈成本效益並隨時準備接受審計的賣家而言，這種端到端的透明度，而非零散供應商的拼湊，正日益成為貨物順利清關與被扣留審查之間的關鍵所在。

這並不意味著合法的近岸外包或近岸組裝就完全不可行。報告本身區分了真正的投資和表面上的產地洗白。報告的真正含義是，「越南製造」或「墨西哥製造」標籤背後的文件記錄必須真實可靠，而那些既了解運輸環節又了解海關環節的物流合作夥伴的價值正在不斷提升，而不是降低。

選擇合適的運送方式也很重要

合規風險不僅關乎標籤和文件；企業選擇的運輸方式也會影響貨物的可追溯性和可驗證性。整箱運輸（即由單一進口商控制從始發地到目的地的整個貨櫃）通常比拼箱運輸（即多個托運人的貨物混合後在倉庫拆分）擁有更清晰、更完整的單據記錄。這並不意味著拼箱運輸本身就存在風險，而是意味著負責拼箱的貨運代理需要逐批詳細記錄每批貨物的信息，而不是將整個集裝箱視為一個單一的、沒有區別的貨物塊。

物流供應商的營運深度在這一點上比其行銷更為重要。僅僅預訂船位的貨運代理與同時管理海外倉儲和最後一公里配送的貨運代理截然不同，因為後者能夠掌握貨物在每個階段的動態，而不僅僅是海運階段。 Topway Shipping 的模式是將首程運輸、倉儲、清關和配送整合於一體，並提供靈活的整箱 (FCL) 和拼箱 (LCL) 服務，覆蓋全球各大港口。這種模式使得進口商只需提供一份完整統一的記錄，即可應對任何需要進一步審查的貨物，而無需奔波於五個不同的供應商之間，尋找五份不同的單據。

托運人如何應對

一些企業已經開始嘗試先發制人，而不是被動應對打擊行動，這已成為一些趨勢。一些進口商在貨物出廠前就委託獨立的原產地審計機構進行審計，這實際上相當於像「邊境偵探」那樣對自身的供應鏈進行壓力測試。另一些企業則在整合物流供應商，摒棄分散的合作模式——在這種模式下，貨運代理、報關行和倉庫運營商是三個獨立的實體，各自擁有三套記錄，而這些記錄並不總是匹配。

一個規模雖小但不斷壯大的群體正在重新審視哪些第三國才是合適的選擇，他們權衡了第一梯隊和第二梯隊經濟體的合規成本和罰款風險，以及那些監管力度較低且法律和海關基礎設施完善的市場所提供的相對寬鬆環境。儘管「邊境偵探」（Detective Border）旨在不斷擴展其資料來源，但這些應對措施都無法完全消除風險，不過它們共同代表著一種轉變：人們開始將海關合規視為一項持續的運營規範，而非僅僅是在貨物運輸時完成的一次性文書工作。

迄今的鎮壓行動時間線

當前的這波攻勢並非一朝一夕形成。它建立在一系列逐步升級的措施之上，這些措施可以追溯到川普時代的第一批關稅，並在2026年之前急劇加速。了解這個過程有助於解釋為何目前的執法力度如此之大，而不是循序漸進。

日期	技術開發
2018	對中國商品加徵301條款關稅，引發了「中國+1」供應鏈向東南亞多元化發展的第一波浪潮。
2019	在當地媒體曝光了諸如阿桑佐電視醜聞等案例後，越南首次正式打擊貼牌中國商品。
2026 年 6 月 3 日	14411號行政命令簽署，收緊進口商登記、擔保和所有權揭露要求。
2026 年 7 月 31 日	轉運關稅框架擴大，涵蓋範圍更廣的美國進口商品
2026 年 8 月 13 日	白宮發布《大規模轉運騙局》報告，宣布啟動邊境偵探人工智慧系統。
2026 年 8 月 17 日	中國、歐盟和新加坡公開反駁報告中對各國風險的評估。

綜合來看，這些里程碑事件顯示執法正朝著一個方向發展：更加依賴數據、更加自動化，並降低對過去那些讓遊走在法律邊緣的貨物蒙混過關的文書漏洞的容忍度。那些認為現行規則會長期保持不變的企業可能會大失所望；過去幾年的趨勢是持續收緊，而非一次性的政策調整。

結語

對於貨運代理和報關行而言，這份報告也提高了營運門檻。以往主要依靠價格和運輸時間競爭的公司，現在被客戶要求展現真正的合規能力——包括有據可查的工廠合作關係、可核實的原產地記錄，以及能夠經受住類似“邊境偵探”式數據抽查的倉儲安排。這種轉變更有利於在美中貿易領域擁有長期經驗的老牌企業，而非那些可能缺乏系統、無法在短時間內提供此類書面記錄的新興低成本中間商。

《轉運騙局調查》報告標誌著美國關稅制度執行方式的轉折點，從緩慢的、事後審計轉向實時、人工智能驅動的篩檢，旨在貨物進入美國市場之前就發現申報原產地與實際供應鏈情況不符之處。報告的核心估算金額高達75億美元，無論其精確度如何，都已重塑了進口商、貨運代理以及報告中提及的40多個國家政府之間的討論。那些將文件、工廠透明度和物流合作夥伴選擇視為合規戰略核心組成部分（而非事後考慮）的企業，將更有能力確保貨物在“邊境偵探”（Detective Border）系統上線以及2026年及以後執法力度加大時暢通無阻。

常見問題

Q：什麼是「大型轉運騙局」報告？

答：這是一份由白宮貿易和製造業政策辦公室於 2026 年 8 月 13 日發布的 25 頁報告，指責 40 多個國家幫助中國商品規避美國關稅，並概述了新的基於人工智慧的執法工具來抓捕這種行為。

Q：涉及金額是多少？

答：報告中引用的估計值範圍很廣，但人工智慧供應鏈公司 Exiger 的核心數據表明，2025 年 2 月至 2026 年 2 月期間，非法轉運貨物的價值約為 750 億美元，相當於損失 190 億至 340 億美元的關稅收入。

Q：什麼是邊境偵探？

答：這是一個由人工智慧驅動的目標定位系統，由美國海關和邊境保護局開發，利用路線歷史記錄、所有權數據、生產能力指標和影像分析，在貨物清關前對運輸風險進行評分。

問：這是否會影響越南、墨西哥或其他國家的合法製造業？

答：該報告區分了真正的海外投資和增值生產與表面上的貼牌生產。合法的近岸外包並非目標，但被認定為實質上來自中國的商品可能面臨高額懲罰性關稅，例如在越南可能被徵收40%的關稅，在柬埔寨可能被徵收49%的關稅。

Q：進口商如何降低轉運風險？

答：保持清晰、可驗證的文件，並與在中美清關方面經驗豐富的物流合作夥伴（如 Topway Shipping）合作，可以幫助確保貨物擁有可供審計的記錄，而新的 AI 篩檢工具正是旨在檢查這些記錄。